Новости

Букранеры и соорганизаторы размещения — Morgan Stanley, Merrill Lynch, Karnegie Investment и VTB Capital. О сделке было объявлено в среду. Но объем размещения по SDR оказался больше плана на $25 млн, по облигациям — на $40 млн, пишет газета "Ведомости". В результате Alliance привлечет $390 млн для сокращения краткосрочной задолженности ($569,4 млн на конец I квартала 2009 г.) и возможных приобретений.
Цена размещения — 95 шведских крон за SDR, или $12,502 (на закрытие в пятницу бумага стоила $12, минус 2,1% к четвергу). Покупали их в основном инвестфонды Швеции и Англии, отмечает руководитель инвестиционно-банковского подразделения Morgan Stanley в России и СНГ Ян Тавровский. Облигациями же интересовались в основном инвесторы из Англии, Швейцарии и Франции.
Облигации были размещены под 7,25% годовых (купон выплачивается ежеквартально) при коридоре в 6,75-7,5%, сообщила компания. Через пять лет держатели бумаг смогут конвертировать их в SDR по цене 121,125 шведской кроны ($15,94) за бумагу, что соответствует 27,5%-ной премии к цене размещения SDR.
Если через пять лет к обмену будет предъявлен весь выпуск облигаций, их владельцы получат 9,7% акций Alliance Oil (с учетом допэмиссии). Однако у компании есть право на досрочное погашение бондов по номиналу, если рыночная цена SDR превысит 130% от цены размещения. Кроме того, организаторы размещения получили опцион на облигации ($35 млн) и 1,2 млн SDR ($15 млн). Если он будет исполнен, Alliance получит еще $50 млн.
Alliance не только первой из российских компаний с июля 2008 г. сумела успешно разместить акции, но и фактически заново открыла рынок конвертируемых облигаций. Эти бумаги дают инвестору возможность участвовать в росте стоимости акций, гарантируя возврат основной суммы долга. С марта на европейском рынке прошли размещения конвертируемых бондов на $10,2 млрд.
Сейчас на рынке царит «необузданный оптимизм» и инвесторы вкладывают деньги во все виды бумаг, а размещение Alliance — пример того, что компания умело воспользовалась ситуацией, отмечает аналитик банка «Траст» Павел Пикулев.

Справка.
Alliance Oil Company образована в 2008 г. путем слияния НК «Альянс» и West Siberian Resources. Основные акционеры: группа «Альянс» (семья Бажаевых) – 53,7%, SIX SIS – 5,1%, Repsol – 3,4%. Капитализация – $1,94 млрд. Выручка (МСФО 2008 г.) – $2,7 млрд, чистая прибыль – $46 млн.

17:48, 3 Января 26 На Запорожской АЭС отключилась ЛЭП «Ферросплавная-1» дальше..		07:03, 3 Января 26 Ростех обсудил направления развития Передовых инженерных школ дальше..
06:59, 3 Января 26 «Россети Северный Кавказ» приняли на баланс шесть бесхозяйных энергообъектов в Кабардино-Балкарии дальше..		06:55, 3 Января 26 «Филатов Луг» в Коммунарке суммарно получил 6 МВт мощности дальше..
06:49, 3 Января 26 15 лет назад начался экспорт российской нефти в Китай по отводу от системы ВСТО дальше..